La guerra cubre las islas sureñas como un mar de sangre... y finalmente llega hasta la idílica isla de Feshyr en los mares del sur. El protagonista de Arcania - A Gothic Tale vuelve de una aventura para encontrarse su hogar saqueado y destruido. Las naves de los agresores, con un águila como insignia en sus banderas, escapan por el horizonte.
En su búsqueda de venganza, el héroe abandona la destrozada ciudad y pronto se da cuenta de que este cobarde ataque no ha sido obra de un simple mercenario. Un maligno poder innombrable se esconde más allá de las fronteras de este mundo, y nuestro héroe tendrá que enfrentarse a él. Pero nuestro héroe no está solo, su destino está unido al de una hermosa y misteriosa señora así como a un poderoso artefacto que pertenece a un lejano y olvidado pasado, pero que tiene un papel decisivo en esta grandiosa aventura de rol.